今日市场信号：鲍威尔放鸽！美元下跌 日本央行加息日元暴涨

  8月1日，周四亚市盘中，美联储决议维持利率不变，但开启在9月的下一次会议上降低利率的大门，美元遭受打压。除了美元走软，中东紧张局势也刺激黄金的避险买盘，现货黄金价格周三大涨37美元。日本央行周三意外加息，日元兑美元暴涨并触及四个月高点。

  美联储周三结束为期两天的货币政策会议。联邦公开市场委员会(FOMC)一致投票决定维持基准联邦基金利率在5.25%至5.5%区间不变，并重申将在对通胀降温的信心增强后下调利率。美联储主席鲍威尔表示，如果通胀按照预期下降、经济增长保持合理强劲且劳动市场维持稳定，最快可能在9月降息。

  FOMC在周三发布的声明中表示，“近几个月来，朝着委员会2%的通胀目标取得了一些进一步进展。委员会认为实现就业和通胀目标的风险继续向更好的平衡发展。”官员们还调整对劳动力市场的评估，指出就业增长放缓，失业率有所上升但仍处于低位。他们表示，通胀率在过去一年有所缓和，但仍处于略微较高的水平。

  美联储主席鲍威尔在新闻发布会上表示，第二季度通胀数据增加了美联储的信心，在实现2%的通胀目标方面取得了“一些进一步的进展”，如果通胀测试得到满足，美联储最早可能在9月降息。

  他还表示：“今天有些人讨论了在本次会议上采取政策行动（降息）的情况。但委员会的总体感觉是如果数据支持的话，将在下次会议上行动，而不是在此次会议上。（美联储）最早可能在9月份的下次会议上讨论降低政策利率的问题。我们正在接近适当降低政策利率的那个点，但我们还没有到那个点。”

  SiebertNext首席投资官MarkMalek表示，从鲍威尔的讲话中可以清楚地看出，他们已经为9月份的降息做好了准备，他们将保持自己的选择权。

  亚洲市场

  日本央行昨日将无抵押隔夜拆借利率从0-0.10%上调至0.25%左右。该决定是以7票对2票做出的，中村丰明和野口旭投了反对票，他们更愿意在调整利率之前收集更多信息并进行仔细评估。

  关于日本国债的采购，一致决定到2026年第一季度将每月直接购买的金额减少到约3万亿日元。该金额将在每个日历季度减少400B日元。

  日本央行表示，经济活动和价格“总体上与央行的前景一致”。加薪举措不断蔓延，进口物价年增长率“再转正”，物价上行风险值得关注。

  中国官方公布的7月国家统计局制造业采购经理指数（PMI）从49.5小幅回落至49.4，略高于预期的49.3。自2023年4月以来，该指数一直低于50大关，这是增长与收缩的区别，只有三个月。

  国家统计局分析师赵庆河将制造业活动的下降归因于7月份典型的生产淡季、市场需求不足以及部分地区高温、洪涝等极端天气条件。

  非制造业PMI指数也有所回落，从50.5降至50.2，符合预期，但仍显示连续第19个月扩张。在这一类别中，建筑业分项指数从52.3下降至51.2，而服务业分项指数则从50.2下滑至50e。

  总体而言，包括制造业和非制造业部门在内的官方采购经理人指数综合指数从50.5降至50.2。

  欧洲市场

  欧元区7月CPI同比增幅从2.5%上升至2.6%，高于预期的2.4%。核心CPI（不包括能源、食品、酒精和烟草）同比增长2.9%，高于预期的2.8%。

  从主要组成部分来看，预计7月份服务业的年率最高（4.0%，而6月份为4.1%），其次是食品，酒精和烟草（2.3%，6月份为2.4%），能源（1.3%，6月份为0.2%）和非能源工业品（0.8%，6月份为0.7%）。

  美国市场

  7月，美国ADP私人就业人数增长了122k，远低于预期的166k。按部门划分，商品生产工作岗位增加了37k，而服务提供工作岗位增加了85k。按机构规模划分，小公司损失了-7,000k，中型公司增加了70k个工作岗位，大公司增加了62k个工作岗位。

  留职人员的年工资同比涨幅放缓至4.8%，为三年来的最低水平。跳槽者的年薪增长率也从同比7.7%大幅下降至5.2%。

  ADP首席经济学家NelaRichardson评论说：“随着工资增长放缓，劳动力市场正在与美联储减缓通胀的努力一起发挥作用。如果通货膨胀回升，那将不是因为劳动力。

  美联储将利率维持在5.25-5.50%不变，正如人们普遍预期的那样，并进行了一致投票。随附的声明密切反映了6月份对未来决策的指导，坚持认为美联储“准备酌情调整货币政策立场”。

  美联储强调，其评估将考虑“广泛的信息”，这表明它目前将潜在降息计划放在首位。

  在经济方面，美联储承认就业增长已经“放缓”，失业率“上升”。此外，该声明指出，在降低通胀以实现目标方面“取得了一些进一步的进展”。美联储还提到，通胀和就业风险正在继续“走向更好的平衡”。

  加拿大5月GDP环比增长0.2%，超过预期的0.1%。这一增长的主要驱动力是商品生产行业，增长了0.4%，五分之四的行业在扩张。服务业也做出了贡献，尽管幅度不大，增长了0.1%。总体而言，20个行业中有15个实现了增长。

  预先信息表明，6月份实际GDP环比增长0.1%。建筑业、房地产、租赁、金融和保险业的收益被制造业和批发贸易的下降部分抵消。

  （亚汇网编辑：林雪）