今日港股行情投行追踪：花旗重申腾讯控股“买入”评级目标价上调至527港元

   大摩：首予珍酒李渡(06979)“增持”评级目标价9港元

   摩根士丹利发布研究报告称，首予珍酒李渡(06979)“增持”评级，目标价9港元，是该行白酒行业首选之一。与同业相比，公司在面对行业去库存压力的情况下，仍能保持需求。长远而言，该行预期珍酒李渡将凭借多元化的品牌组合及执行良好的扩张计划抢占市场份额。大摩预测珍酒李渡于2023至2025年的盈利年均复合增长率为18%，主要受地域及渠道扩张，以及透过销售杠杆改善利润率状况所带动。

   美银证券：重申新秀丽(01910)“买入”评级目标价下调至26.8港元

   美银证券发布研究报告称，重申新秀丽(01910)“买入”评级，下调今明年经调整EBITDA预测各4%/5%，降每股盈利预测各4%/6%，并将目标价由28.6港元下调至26.8港元。报告中称，新秀丽第二季业绩逊预期，管理层将全年销售成长指引目标由高单位数下调为低单位数，因为第三季增长停滞，整体消费情绪疲弱、去年基数偏高、行业竞争和折扣增加是主要拖累因素。该行认为，该股今年以来表现落后于恒指，每股盈利风险已被折现。由于其股份回购计划将于第二季业绩公布后启动，股东总收益率可能达到9%，在香港上市的消费股中名列前茅。

   花旗：维持耐世特(01316)“买入”评级目标价下调至4.2港元

   花旗发布研究报告称，维持耐世特(01316)“买入”评级，将集团2024年至2026年的盈利预测分别下调47%、36%及32%，目标价相应由5.4港元下调至4.2港元。管理层也下调今年收入目标至同比升1%(原指引为升3-5%)。耐世特中期业绩表现偏软，收入20.99亿美元(下同)，同比持平，纯利同比下跌54%至1600万美元，未达该行及市场预期。盈利下跌主要是由于不利工程无形资产减值开支1400万美元、巴西水灾带来300万美元的影响，以及不利外汇波动的负面影响达1000万美元。

   高盛：维持腾讯控股(00700)“买入”评级目标价下调至464港元

   高盛发布研究报告称，对腾讯控股(00700)稳固基本面维持正面看法。考虑到其内地及国际市场游戏、以及广告业务市占率增长;商业支付量份额稳定;高品质收入来源的持续利润扩张路径等因素。该行将腾讯的目标价由477港元下调至464港元，维持“买入”评级，续列确信买入名单内。该行表示，上调对腾讯今年第三及四季度的游戏业务营收预测，将分别同比增长14%及21%(原先料各增11%及16%);但下调广告业务营收预测，料分别同比增长14%及13%(原先料各增18%及20%);下调金融科技业务营收预测，料各同比持平(原先料各增6%及8%);下调经调整营业利润预测，料分别同比增长19%及24%(原先料各增24%及28%)。该行亦预计，腾讯的自由现金流的增长速度与营业利润增速类似，并为公司年内逾1000亿元的回购计划提供资金。高盛在腾讯公布业绩后，将其2024至2026财年的收入预轻微下调0.4%至0.5%;净利润预测上调5.4%至7.4%。并同时预计腾讯2024财年的营收增长为8%;每股盈利料增长38%。该行亦指，在具挑战宏观环境下，腾讯仍是内地科网巨头中盈利增长最具可持续性的企业之一。

   花旗：重申腾讯控股(00700)“买入”评级目标价上调至527港元

   花旗发布研究报告称，重申腾讯控股(00700)“买入”评级，评为行业中的首选，目标价由515港元上调至527港元。报告中称，腾讯今年第二季度总营收同比增长8%符预期;毛利增长21%;营业溢利增长27%;净利润同比增长53%。相关表现主要得益于高利润营收流的业务组合，以及严格的成本控制，并认为本地游戏复苏带来可持续盈利增长。该行预计，腾讯内地游戏业务收入将于今年第三及四季度进一步加速至低双位数增长，至于国际游戏业务收入则会保持具韧性增长。虽然宏观市场的阻力或会影响腾讯短期的每千次展示可获广告收入(ECPM)及需求，不过公司利用升级的广告技术平台及深化用户定位，以提高其广告货币化的能力。

   （亚汇网编辑：静香）